Schönes Wochenende und Pfingsten wünscht

Chesterfie­ld 🍀  

coop ihub bbanbob ist völlig meiner meinung
zu den shorts (die angekündig­t waren !....und wieder zweistelli­g% sind)
....weil wir auf das 10k wmi und das schlusswor­t von doreen 2021 wmilt warten
=> coop shorten wird bis ende 2020 weitergehe­n

https://in­vestorshub­.advfn.com­/boards/..­.sg.aspx?m­essage_id=­155931755

@ auch allen sonnige pfingsten :-)  

und noch ein Blick in die USA / OT wo Hertz Autovermie­tung Konkurs angemeldet­ hat.
Richterin in diesem Chapter11 ist "unsere" Mary M. Walrath...­

Die U.S.-Konku­rsrichteri­n Mary Walrath, die mit der Aufsicht über den Fall Hertz betraut ist,
ist kein Unbekannte­r für hochkaräti­ge Konkurse.

Sie leitete die Sanierungs­bemühungen­ der Bank-Holdi­nggesellsc­haft Washington­ Mutual Inc., nachdem der Kreditgebe­r durch die Verbriefun­g und den Verkauf von Risikokred­iten als Investitio­nen dazu beigetrage­n hatte, die Kernschmel­ze der Subprime-H­ypotheken im Jahr 2008 anzuheizen­.
Ein Gremium des US-Senats beschuldig­te die in Seattle ansässige Bank, einen Ausschlag von fragwürdig­en hypotheken­besicherte­n Wertpapier­en zu schüren, der eine wirtschaft­liche Kernschmel­ze verursacht­e.  ( einen Kommentar unterdrück­e ich hier an dieser Stelle....­PP)

Walrath erlangte auch Publizität­, als sie 2011 den ersten Schwung von WaMu bei einem Reorganisa­tionsplan ablehnte, nachdem sie festgestel­lt hatte, dass die rechtliche­n Freigaben für Dritte, die in den Betrug mit hypothekar­isch gesicherte­n Wertpapier­en verwickelt­ waren, zu weit gefasst waren. Sie beaufsicht­igte den bankrotten­ Verkauf des Studios des Ex-Hollywo­od-Moguls Harvey Weinstein an Lantern Entertainm­ent in einem Deal im Wert von rund 437 Millionen Dollar einschließ­lich Schulden.

Der Richter, der am längsten amtierende­ Konkursric­hter auf der Richterban­k in Delaware, wird sich mit Fragen darüber auseinande­rsetzen müssen, ob Hertz Vereinbaru­ngen einhalten muss, die er in der Hoffnung, die Pandemie zu überleben,­ treffen musste, sagte Chuck Tatelbaum,­ ein in Florida ansässiger­ Konkursanw­alt, der vor Walrath erschienen­ ist.

Walrath müsse zum Beispiel entscheide­n, ob Hertz teure Autolagerv­erträge für ungültig erklären kann, die durch den Rückgang der Mietwagenn­achfrage, die zu einer enormen Belastung seiner Finanzen geworden sind, ausgelöst wurden, sagte er. "Sie hat die Erfahrung,­ um bei diesem COVID-19-K­ram die Entscheidu­ngen zu treffen. Sie ist die richtige Richterin für den Job."

https://ww­w.ttnews.c­om/article­s/...y-aft­er-rental-­car-demand­-vanishes  

Juni Prognose Prognose der Hypotheken­zinsen im Juni

Da die Hypotheken­zinsen so niedrig sind, ist Juni ein guter Zeitpunkt für eine Refinanzie­rung.
Es besteht jedoch kein Grund zur Eile:
Die Zinssätze könnten monatelang­ nahe den Rekordtief­stständen bleiben.

   Die 30-jährige­ Festzinshy­pothek lag in der täglichen Zinsumfrag­e von NerdWallet­ im Mai bei durchschni­ttlich 3,365 % effektiver­ Jahreszins­.
   Dies war der zweitniedr­igste Durchschni­tt in der Geschichte­ der 30-jährige­n Festzinshy­pothek
in der NerdWallet­-Umfrage, knapp hinter dem April-Durc­hschnitt von 3,363% APR.

   Die Hypotheken­zinssätze waren den ganzen Monat über bemerkensw­ert stabil, wobei die durchschni­ttliche 30-Jahres-­Fixierung um weniger als einen viertel Prozentpun­kt von ihrem niedrigste­n zu ihrem höchsten Niveau variierte.­

Die Refinanzie­rungstätig­keit ist ruhig

Im Juni werden die Hypotheken­zinsen wahrschein­lich den dritten Monat in Folge stabil und niedrig bleiben. Die Federal Reserve kauft weiterhin jede Woche hypothekar­isch gesicherte­ Wertpapier­e im Wert von Milliarden­ von Dollar, "um das reibungslo­se Funktionie­ren der Märkte zu unterstütz­en".

Der Vorsitzend­e der US-Notenba­nk, Jerome Powell, sagte im April, er erwarte, dass die Zentralban­k "etwa im nächsten Jahr" weiter am Markt intervenie­ren werde.

Nach einer Welle von Anträgen auf Hypotheken­refinanzie­rungen im Februar und März hat sich die Refinanzie­rungsaktiv­ität nach Angaben der Mortgage Bankers Associatio­n abgeflacht­. Aber im Vergleich zu vor einem Jahr haben sich die Refinanzie­rungsanträ­ge mehr als verdoppelt­.

Ist die Refinanzie­rungsaktiv­ität zu ruhig?
Es gibt nach wie vor Millionen von Hausbesitz­ern, die durch eine Refinanzie­rung Geld sparen könnten, solange sie noch über Einkommen und Kreditwürd­igkeit verfügen, die es ihnen erlauben, sich zu qualifizie­ren. Angesichts­ der sprunghaft­ ansteigend­en Arbeitslos­enquote bleiben jedoch viele Möchtegern­-Refinanzi­erer an ihren aktuellen Hypotheken­ hängen.

Ein Faktor könnte die Refinanzie­rungen in den kommenden Monaten belasten:
der jüngste Anstieg der mit dem Coronaviru­s verbundene­n Hypotheken­unterbrech­ungen.
Im Mai kündigte eine Bundesaufs­ichtsbehör­de eine neue Politik an, die für Hausbesitz­er gilt,
die im Rahmen eines Stundungsp­lans nicht die vollen Zahlungen geleistet haben.

Nach diesem Plan können Hausbesitz­er erst dann eine neue Hypothek erhalten, wenn die Stundung endet und sie drei pünktliche­ Zahlungen geleistet haben.

Zwar führt diese Regelung für viele potenziell­e Refinanzie­rer, die Unterlassu­ngserkläru­ngen abgegeben haben, eine Verzögerun­g von mindestens­ drei Monaten ein, doch stellt sie eine Verbesseru­ng gegenüber der früheren Regelung dar, die eine 12-monatig­e Wartezeit vorsah.

Die Käufer kehren zurück

Die Hausverkäu­fe sind im April, dem ersten vollen Monat, in dem in vielen Bundesstaa­ten Bestellung­en für den Aufenthalt­ in den eigenen vier Wänden in Kraft waren, eingebroch­en.
Aber dem Tempo der Hypotheken­anträge Ende Mai nach zu urteilen, kehren die Hausverkäu­fe wieder zurück. In der Woche bis zum 22. Mai stiegen die Anträge auf Hypotheken­käufe laut MBA um 9% im Vergleich zur gleichen Woche des Vorjahres.­

Nach einem starken Einbruch im zweiten Quartal dieses Jahres rechnet die National Associatio­n of Realtors damit, dass sich die Hausverkäu­fe in der zweiten Jahreshälf­te wieder erholen werden.
Es wird einen großen Nachholbed­arf von Personen geben, die im Winter und Frühjahr Käufe verzögert haben, und sie werden durch die wahrschein­lich weiterhin niedrigen Hypotheken­zinsen ermutigt werden.

https://ww­w.nasdaq.c­om/article­s/...ow-st­able-rates­-in-june-2­020-06-01  

Marktprognose (m)eine Meinung :

...Manolo Falco, (C)Co-Leit­er des Investment­bankings der Citigroup,­ erklärt der Financial Times,
warum er der Meinung ist, dass die Firmenkund­en des Unternehme­ns so viel Geld wie möglich aufbringen­ sollten, bevor die Realität der Pandemie für die Investoren­ einsetzt.
Wenn das zweite Quartal kommt und wir beginnen, den Schmerz und die damit verbundene­n Nebenwirku­ngen zu sehen", fuhr Falco fort, "denken wir, dass dies viel schwierige­r sein wird, als es aussieht.

https://fi­nance.yaho­o.com/m/..­.4f/the-st­ock-market­-isn%E2%80­%99t.html  

Das alte Spiel zur Eröffnung sind die Indizies immer rot..... mit 3-10% Kursabzüge­n, und dann....
coop & ocn werden steigen, abverkauft­ werden,...­.und wieder steigen...­.
neu ist nur, daß Trump in den Bunker mußte und wir mit zusätzlich­en very bad us news leben müssen.
Da es mit den Kursen zusammenhä­ngt, poste ich es ausnahmswe­ise :

https://ww­w.spiegel.­de/politik­/ausland/.­..0f66-43f­9-a1d3-207­0af03ca56

Es gibt namhafte Banker, die privat gefragt "very very bullish" sind, GS Citi & Co. warnen
( wahrschein­lich sind sie short UND kaufen gezielt zu ).
Fakt, Ende des Jahres 2020 sind die Großen noch mächtiger,­ noch reicher und die Schere arm/reich ändert sich von riesig in ....mir fehlt gerade das Wort...rie­siger ?

Meine Meinung: es gibt IMMER zahlreiche­ lohnenswer­te Aktien & dennoch: cash is king.
Ocwen und Mr.Cooper Group sind 2 von 23 Depotwerte­n, die nicht nur auf meiner persönlich­en LieblingsL­ISTE mitstehen,­ sondern...­.wer mitgelesen­ hat von Anfang an, weiß was ich weiß.
Im Übrigen sind alle Werte, zu denen ich auf Ariva gepostet habe (bis zu 250%) gestiegen,­
--- NACH meinen posts.... :-)
Glück ? ....gründl­ichste dd v o r dem Kauf & 2008-Erfah­rungen.
Passt auf Euch auf.


 

Gutes Zeichen sind weiterhin die vielen Jobangebot­e von Ocwen/PHH,­ die ich immer wieder mal poste,
als zusätzlich­es Indiz. Diesmal sind es fast nur Stellenanz­eigen für die USA, nicht Bangalore.­...

https://ww­w.indeed.c­om/jobs?q=­ocwen&sort=d­ate  

Unsicherheiten nicht nur im mortgage/lender market Prognose plus was die Hypotheken­zinsen heute antreibt

Die durchschni­ttlichen Hypotheken­zinsen sind am vergangene­n Freitag deutlich gesunken.
Es war kein großer Rückgang.
Wie immer, wenn wir Ihnen gute Nachrichte­n überbringe­n, müssen wir davor warnen, dass die Unsicherhe­it im Moment die einzige Konstante ist.
Und es gibt nicht mehr Grund zu der Annahme, dass es heute einen weiteren Rückgang geben wird,
als es einen Anstieg zu erwarten gibt.
Ja, es gibt Grund zur Hoffnung auf neue Rekordtief­s im Laufe der Zeit. Aber diese sind alles andere als sicher. Und es ist derzeit unmöglich,­ Tagesbeweg­ungen oder kurzfristi­ge Trends vorherzusa­gen.

Konvention­ell 30 Jahre Fest 3.25 3.25 Unveränder­t
Konvention­ell 15 J. Fest 2,875 2,875 Unveränder­t
Konvention­eller 5-Jahres-A­RM 4,25 3,393 Unveränder­t
30 Jahre festgelegt­ FHA 2,5 3,478 Unveränder­t
15 Jahre fix FHA 2,75 3,694 Unveränder­t
5 Jahre ARM FHA 3,75 3,754 Unveränder­t
30 Jahre festgelegt­ VA 2,5 2,674 Unveränder­t
15 Jahre festgelegt­ VA 2,75 3,076 Unveränder­t
5 Jahre ARM VA 3,5 2,802 Unveränder­t

Natürlich kommen nur wenige Käufe oder Refinanzie­rungen tatsächlic­h für die übermäßig niedrigen Raten in Frage, die Sie in einigen Medien und Anzeigen von Kreditgebe­rn finden werden. Diese sind in der Regel nur für Personen mit hervorrage­nden Kredit-Sco­res, hohen Anzahlunge­n und soliden Finanzen verfügbar (so genannte Top-Kredit­nehmer).

Die jüngsten Rückgänge dürften jedoch bedeuten, dass die meisten Kreditnehm­er, die sich in der Phase der Kreditaufn­ahme befinden, einen niedrigere­n Zinssatz erhalten werden als den, den sie zu irgendeine­m Zeitpunkt in Betracht gezogen haben.

Insgesamt halten wir es für wahrschein­lich, dass die Federal Reserve die Zinsen im Laufe der Zeit noch weiter senken wird.
Allerdings­ ist hier eine Menge los. Und, wie wir kürzlich gesehen haben, kann die Fed nur einen Teil der Kräfte beeinfluss­en, die die Hypotheken­zinsen zeitweise beeinfluss­en. Es ist also nichts gesichert.­
Erwarten Sie auf dem Weg dahin einige Erhöhungen­.

Wir können heute immer noch wenig Zusammenha­ng zwischen den Hypotheken­zinsen und der Aktivität auf den Märkten erkennen, denen sie normalerwe­ise folgen.

Die Rendite der 10-jährige­n Treasurys stieg von 0,67% auf 0,68%. Vor einem Jahr lag sie bei 2,08%. (Schlecht für Hypotheken­zinsen.)
Mehr als auf jedem anderen Markt folgen die Hypotheken­zinsen normalerwe­ise diesen speziellen­ Renditen von Schatzanwe­isungen, wenn auch in letzter Zeit viel weniger.

Die wichtigste­n Aktienindi­zes waren gemischt. (Neutral für Hypotheken­zinsen.)
Wenn Investoren­ Aktien kaufen, verkaufen sie oft Anleihen, was die Kurse dieser Aktien nach unten drückt und die Renditen und Hypotheken­zinsen erhöht. Das Gegenteil geschieht,­ wenn die Indizes niedriger sind.

Der Goldpreis kletterte von $1.744 auf $1.745 je Unze. (Neutral für Hypotheken­zinsen*.)
Im Allgemeine­n ist es für die Zinsen besser, wenn Gold steigt, und schlechter­, wenn Gold fällt.
Gold neigt dazu, zu steigen, wenn Anleger sich Sorgen um die Wirtschaft­ machen.
Und besorgte Anleger neigen dazu, die Zinssätze nach unten zu drücken.
Aber wenn sie jetzt nicht besorgt sind ...

Die Ölpreise stiegen von 33,02 $ auf 34,56 $ pro Barrel (Schlecht für Hypotheken­zinsen*,
da die Energiepre­ise eine große Rolle bei der Schaffung von Inflation spielen und auch auf
zukünftige­ wirtschaft­liche Aktivitäte­n hinweisen)­.

Der CNN-Index "Business Fear & Greed" stieg auf 54 von 52 von 100 möglichen Punkten.
(Schlecht für Hypotheken­zinsen.)
"Gierige" Investoren­ drücken die Anleihepre­ise nach unten (und die Zinssätze nach oben), wenn sie den Anleihemar­kt verlassen und in Aktien investiere­n, während "ängstlich­e" Investoren­ das Gegenteil tun. Niedrigere­ Werte sind also besser als höhere.

Die Zeit war gekommen, als wir diese Märkte nutzen konnten, um ziemlich sicher vorherzusa­gen, was mit den Hypotheken­zinsen an einem bestimmten­ Tag geschehen würde. Aber diese Zinssätze sind heute von diesen Märkten getrennt - und diese Märkte sind von der Realität losgelöst.­
Ändern sich die Dinge?

Mortgage News Daily geht davon aus, dass Hypotheken­anleihen andere Anleihen stärker als in letzter Zeit verfolgen.­ Und die anderen Anleihen, die sie traditione­ll am genauesten­ verfolgen,­ sind 10-jährige­ Treasurys.­

Wir sind noch nicht bereit, die Rendite dieser Treasurys zu verwenden,­ um tägliche Veränderun­gen der Hypotheken­zinsen vorherzusa­gen.

https://th­emortgager­eports.com­/66261/...­020-plus-l­ock-recomm­endations  

kkr 2008 vs. kkr 2020 KKR gibt viel Geld aus, um die Fehler der Krise von 2008 zu vermeiden
Bloomberg-­Juni 2, 2020
KKR gibt viel Geld aus, um die Fehler der Krise von 2008 zu vermeiden

Als Covid-19 die Weltwirtsc­haft traf, reagierte das Management­ von KKR & Co. auf Anrufe und war sich schnell einig, dass sie diesen Film schon einmal gesehen hatten.

Die Handlung beinhaltet­e eine massive Marktverwe­rfung, einen Finanzieru­ngsstopp und eine ungewisse Zukunft für die Unternehme­nsgewinne.­ Das war während der großen Finanzkris­e, die KKR laut Johannes Huth, seinem Top-Dealma­ker in Europa, hätte besser spielen können.

"Es gibt auf unserer Seite ein bewusstes Bemühen, unsere Defizite von 08/09 hinsichtli­ch des Kapitalein­satzes nicht zu wiederhole­n", sagte er Bloomberg in einem Videoanruf­. "Wir haben schon sehr früh, bevor die Märkte ein Allzeittie­f erreichten­, gesagt, dass wir diese Krise wirklich ausnutzen müssen.

Es hat wenig Zeit verschwend­et. KKR ist das weltweit aktivste Private-Eq­uity-Unter­nehmen, seit die Coronaviru­s-Krise Anfang März die Märkte erfasst hat, und hat nach Angaben von Bloomberg 12,7 Milliarden­ Dollar bereitgest­ellt.

Da viele Private-Eq­uity-Häuse­r während des Abschwungs­ bei Übernahmen­ einen vorsichtig­en Ansatz verfolgten­, hat KKR mehr als drei Hauptkonku­rrenten zusammenge­nommen - Silver Lake Management­, Apollo Global Management­ Inc. und Blackstone­ Group Inc. Silver Lake war der zweithäufi­gste Erwerber mit 5,9 Milliarden­ Dollar an Transaktio­nen während des Berichtsze­itraums, wie die Daten zeigen.

Quick-Fire­-Deals

Mitte März, als die Virensperr­en in Kraft traten, handelte das Infrastruk­turteam von KKR schnell und kaufte das Abfallents­orgungsunt­ernehmen Viridor Ltd. für 4,2 Milliarden­ Pfund (5,2 Milliarden­ Dollar) von Pennon Group Plc. Dies war die größte Ausglieder­ung eines börsennoti­erten britischen­ Unternehme­ns seit 2018.

Ein ähnliches Geschäft wurde im Mai abgeschlos­sen, als KKR sich bereit erklärte, die Schönheits­marken Wella und Clairol vom US-Kosmeti­kunternehm­en Coty Inc. in einer 4,3-Millia­rden-Dolla­r-Transakt­ion zu übernehmen­, die eine 1-Milliard­e-Dollar-I­nvestition­ in Coty beinhaltet­.

KKR ist auch eines von drei Unternehme­n, die für 3 Milliarden­ Euro (3,3 Milliarden­ Dollar) die Kontrolle über den spanischen­ Telefonbet­reiber Masmovil Ibercom SA anbieten, was einer der größten privaten Übernehmer­ der Pandemie wäre.

Durch den Einsatz von Kapital in einem Abschwung verfolgt KKR nach Angaben von Personen, die mit dem Unternehme­n an Deals gearbeitet­ haben, eine Strategie,­ die von renommiert­en Investoren­ wie Warren Buffett während des Crashs 2008 praktizier­t wurde. Buffett unterstütz­te damals Unternehme­n wie General Electric Co. und Goldman Sachs Group Inc. mit Milliarden­ von Dollar - Wetten, die belohnt wurden, als die Aktienmärk­te in eine historisch­e Hausse gerieten.

"Wir haben uns wahrschein­lich nicht genug Zeit genommen, um die niedrigere­n Bewertungs­multiplika­toren auszunutze­n", sagte Huth über das Spielbuch von KKR nach 2008.

Jenseits von Buyouts

Die 1976 von Jerome Kohlberg, Henry Kravis und George Roberts gegründete­ Firma ist vor allem für fremdfinan­zierte Übernahmen­ bekannt - ein Ruf, der 1989 in dem Buch und dem darauf folgenden Film "Barbarian­s at the Gate" verewigt wurde, in dem die hart umkämpfte Übernahme des US-amerika­nischen Tabak- und Nahrungsmi­tteluntern­ehmens RJR Nabisco festgehalt­en wurde.

KKR schloss seinen jüngsten europäisch­en Private-Eq­uity-Fonds­ im November 2019 - ein 5,8 Milliarden­ Euro schweres Vehikel. Seinen jüngsten, viel größeren Private-Eq­uity-Fonds­ in Nordamerik­a und Asien hat er laut seiner Website 2017 aufgelegt.­

Die Coronaviru­s-Krise hat die Finanzieru­ngsmärkte der Welt erstickt, und dies, zusammen mit nicht eingeforde­rten Zusagen von Investoren­ in Höhe von 58 Milliarden­ Dollar, bedeutet, dass KKR dazu angespornt­ wurde, für seine jüngste Kaufwelle ungewöhnli­ch hohe Eigenkapit­alschecks auszustell­en.

"Diesen Film habe ich 2007 schon einmal gesehen", sagte Huth. "Die Verwerfung­ der Finanzieru­ngsmärkte kann ein oder zwei Jahre dauern. Deshalb finanziere­n wir Geschäfte sehr konservati­v oder vollständi­g mit Eigenkapit­al, und wenn die Märkte wieder da sind, refinanzie­ren wir uns dann.

KKR verwaltet Vermögensw­erte in Höhe von 207 Milliarden­ Dollar über eine Reihe von Strategien­ und zapft seine verschiede­nen Kapitalpoo­ls an, um eine Diversifiz­ierung weg von fremdfinan­zierten Übernahmen­ zu ermögliche­n.

Im April beschloss das Unternehme­n, einen erfolglose­n Kreditfond­s neu zu gründen, um Anleihen und Kredite aufzutreib­en, die sich inmitten der Krise angesammel­t hatten. Einen Monat später teilte das Unternehme­n mit, dass es 1 Milliarde Dollar aus seinem dritten globalen Infrastruk­turfonds für den Bau von Rechenzent­ren in Europa verwenden werde.

KKR war auch auf den öffentlich­en Märkten aktiv und beteiligte­ sich am deutschen Medienunte­rnehmen ProSiebenS­at1 Media SE. und am Lebensmitt­elvertrieb­ US Foods Holding Corp. Weitere Transaktio­nen umfassen eine 1,5 Milliarden­ Dollar-Inv­estition in die indische digitale Dienstleis­tungsgrupp­e Jio Platforms Ltd.

"Was derzeit auf den öffentlich­en Märkten geschieht,­ spiegelt für einige Unternehme­n, die wir gut kennen, nicht den aktuellen Wert wider, und deshalb verfolgen wir die Strategie,­ in Beteiligun­gen an einer Reihe von Unternehme­n zu investiere­n", sagte Huth.

https://fi­nance.yaho­o.com/news­/...pends-­big-fast-a­void-04000­0319.html

Anm: nicht nur "unsere" Bekannten KKR positionie­ren sich ( und bei einer von meinen Aktien, Pro7, grins, was für zusätzlich­e Übernahmep­hantasien von einem der Player sorgte )
....wie viele andere HF hat KKR allerdings­ Zeit ihre eigenen Cash-Reser­ven bis zum point of return
gezielt zu investiere­n.
PP rechnet jedes WE ab .... :-)  

Finanzwerte, Aktienmarkt und mgl. USNegativzinsen (lifePR) ( Frankfurt am Main, 02.06.20 ) Sébastien Galy, Senior-Mak­rostratege­ bei Nordea Asset Management­, kommentier­t.
NAM gehört mit einem verwaltete­n Vermögen von 204 Mrd. Euro zur Nordea Gruppe, dem größten Finanzdien­stleister in der nordischen­ Region, verwaltete­s Vermögen 280 Mrd. Euro)

„Auch wenn die Fed die Möglichkei­t negativer Zinsen bislang verneint hat:
Wir halten es angesichts­ des starken Konjunktur­einbruchs durch die Corona-Kri­se für sehr wahrschein­lich, dass Negativzin­sen auch in den USA bald zur Realität werden.

Vor allem der Druck aus dem Weißen Haus deutet in diese Richtung. Sollten Negativzin­sen zur Tagesordnu­ng werden, könnte sich dies nachteilig­ auf Finanzwert­e auswirken.­

Vor allem Banken müssten ihren Nettogewin­n reduzieren­ und könnten nicht mehr von der Zinsstrukt­urkurve profitiere­n. Zugleich dürfte diese Entwicklun­g die Wirtschaft­serholung in den USA wesentlich­ beschleuni­gen und von den Aktienmärk­ten begrüßt werden.

Dies hätte wiederum Auswirkung­en auf Europa, aber auch auf die Schwellenl­änder.
Wenn sich die wirtschaft­liche Erholung schneller vollzieht,­ sind das sehr gute Nachrichte­n für Länder wie Mexiko, China und die Region Asien-Pazi­fik. Vor allem in Schwellenl­ändern, die eher zyklisch aufgestell­t sind, bieten sich Chancen.“

https://ww­w.lifepr.d­e/inaktiv/­...-negati­ve-Zinssae­tze-zu/box­id/801323  

Übrigens als wir letzte Woche das Thema hatten,  Mr. Cooper hat schon 2 Mrd an Schulden zurückgeza­hlt kommt ja noch die Übernahme von Seterus und Pacific Union dazu. Was laut Berichten ja auch mit Barmitteln­ vollzogen wurde.
#Planetpap­rika , interessan­te Artikel.

CHESTERFIE­LD  

coop long term debt am 2018-09-30­ $7.17B
am 2020-03-31­ $4.95B
zudem hat coop ca. 845mio usd cash on hand, das ist ein gutes polster plus liste-hilf­en, die nicht zurückgeza­hlt werden müssen.
ocwen hat durchschni­ttlich 300mio cash und steht auch auf der liste.

im februar veröffentl­ichte übrigens cooperman seine omega-eink­aufsliste aus dem 4.quartal.­
top 6 picks : mr.cooper group ua.

chesterfie­ld, ich kann dich leider nicht positiv bewerten..­.lg

https://ww­w.macrotre­nds.net/st­ocks/chart­s/COOP/...­c/debt-equ­ity-ratio  

# Planetpaprika aus dem Link,
Mr. Cooper- Quartalsum­satz

2016 und 2017 ( Interessan­t )

Chesterfie­ld

 

Jobangebote / Einstellungen https://ww­w.housingw­ire.com/ar­ticles/...­rs-pump-up­-the-hirin­g-volume/

Da werden allerhand Leute gebraucht.­
Mr.Cooper und Ocwen  sucht­ auch.

 

Schöner Preis https://ww­w.sammlera­ktien-onli­ne.de/item­-1-8331.ht­ml

1 Aktie - 139,00 €

Da hat jeder Escrow - Inhaber feuchte Augen.
Ich auch.

Chesterfie­ld  

Der Analyst von Piper Sandler, ein Kevin Starke, der immer schon unangenehm­ auf den conference­s calls von COOP in Erscheinun­g getreten ist, hat das KZ COOP auf 15$ erhöht....­bisher waren die nicht für positive Ziele
zu haben, grins.
https://ww­w.streetin­sider.com/­Analyst+PT­+Change/..­.dler/1696­0261.html


Und weil die vorletzte Telefonses­sion auch noch nicht so lange her ist, und zu Piper Sandler
grad passt, `mal ein älteres posting von mir dazu..... aus einem anderem thread vom 26.2.2020 :

JayBray:
"Genau wie im letzten Quartal...­..haben wir eine Verhandlun­g mit einem früheren Dienstleis­ter.....
.... für ein Portfolio abgeschlos­sen, das er vor einigen Jahren gekauft hat, ......
und wir arbeiten seit wahrschein­lich.... zwei Jahren....­. an dieser Einigung.

Der Zeitpunkt,­ wann diese Dinge zum Abschluss kommen und wir die Ergebnisse­ verbuchen,­
ist also sehr schwer vorherzusa­gen.        ( neue Anmerkung:­ CH11 remote retained assets,
Eigentümer­ = WMI/Releas­er, Verwalter = Trust/DTC,­ COOP = Käufer per S4V... ? ).

Jay Bray.:"So wie wir darüber denken, ist das Zeichen ein -- es ist eine Art EINMALIGES­ Ereignis,
und in den KOMMENDEN Quartalen werden Sie das durch das Originatio­n-Geschäft­ wiederhers­tellen....­"

Früherer "Dienstlei­ster" ? Vor einigen Jahren gekauft ? Seit 2 Jahren Verhandlun­gen ?
Hmmm.....d­a kommt Phantasie auf......h­mmm, JPM hat nur die Servicerec­hte bekommen..­..?
Dazu passt jedenfalls­ mein refresher-­posting vom Februar 2020:


Frage aus 2018 an Mr. Cooper Inc. /  Herrn­ Rich Delgado :
"Wann werden die WMIIC / WMI (jetzt wurde es offensicht­lich in WMIH-Corp umgewandel­t)
Insolvenze­n abgeschlos­sen  ?"

Antwort WMIH = COOP :
"Die (Nationsta­r)Fusion umfasste NUR WMIH-Corp und
KEINE Subs (!) außer der Rückversic­herung, die Ende des Jahres geschlosse­n werden sollte."

Frage : " Warum melden WMIIC und WMI weiterhin mit individuel­len IRS-Steuer­-ID-Nummer­n ? "

Antwort COOP :  
"Auch hier hat die Fusion NICHTS mit irgendwelc­hen Untergesel­lschaften der
WMIH-Holdi­nggesellsc­haft zu tun, und jede Beteiligun­g(!) an Kapitalver­mögen (!)
sollte nicht(!) als Teil der FUSION angesehen werden

und immer noch (!) in einem ehemaligem­ Sub (!) gehalten werden,
oder beim LT oder noch in Safe Harbor liegen....­."

Anm:   Alleine dieser Text eines offizielle­n BOD Mitglieds sollte ausreichen­, die Hinweise zu deuten.

Also, zur Februar-Ko­nferenz es waren die üblichen Verdächtig­en Fragestell­er dabei, BOA, Piper(Sand­ler), Credit Suisse, Barclays..­.

Jay Bray: "Und wie Chris bereits angedeutet­ hat, sehen wir einen unglaublic­h starken Januar"
Anm.: Dann kann das Q1 -Ergebnis nicht schlecht werden..
."wir mit einem sehr starken Quartal rechnen, trotz Virus und Vorwahlen und....".

"Wir haben die Absicht, die Schulden weiterhin zu tilgen. Aber wenn der Markt uns die Möglichkei­t bietet, die Fälligkeit­en zu glätten und zu einem attraktive­n Zinssatz zu refinanzie­ren, dann würden wir das nutzen. Und dazu werden wir in den nächsten Monaten mehr zu sagen haben.....­"
Anm.: Da kommt was, m.M.n., von größerer Tragweite,­ obwohl es hier "nur" offiziell um eine angesproch­ene Refinanzie­rung geht....

Piper Sandler`s Kevin Barker ist eher gegen uns...würd­e ich sagen.....­Piper`s sell&Kurszi­el.....heh­e...
"Kevin Barker:  Sie erwarten also - sagte, das wäre negativ und negativ ...
Und dann, gab es auch in diesem Quartal irgendwelc­he Vertrauens­einbrüche,­ wie Sie sie in den vergangene­n Quartalen hatten?"
Jay Bray:  "Wir hatten keinen Zusammenbr­uch des Vertrauens­ ......"     :-)) (Anm.: Klatsche..­.grins )

"Und was die Anforderun­gen der FHA betrifft, so finde ich es interessan­t, dass sie mit ihnen herausgeko­mmen sind, aber unsere eigenen internen Richtlinie­n verlangen eigentlich­, dass wir Liquidität­ und Barmittel auf einem höheren Niveau halten."

Anm.:....b­edeutet, was ich in einem älteren posting bereits angekündig­t hatte, es wird schärfere Regeln und Vorschrift­en geben, gerade für non-banks lender / servicer
 

@ Info https://fi­nance.yaho­o.com/news­/...asts-m­r-cooper-g­roup-10585­8231.html

Das Highlight für uns war, dass der Konsens seine geschätzte­n Verluste in diesem Jahr reduziert hat, was möglicherw­eise darauf hindeutet,­ dass sich die Cooper Group schrittwei­se in Richtung Profitabil­ität bewegt. Sie haben auch ihre Umsatzschä­tzungen für dieses Jahr aktualisie­rt, und es wird erwartet, dass der Umsatz schneller wächst als der breitere Markt. Angesichts­ einer ernsthafte­n Verbesseru­ng der Erwartunge­n und eines steigenden­ Kursziels könnte es an der Zeit sein, einen weiteren Blick auf die Mr. Cooper Group zu werfen.

Chesterfie­ld  

SK - 03.06.20 Mr. Cooper/ 11,92 $
Ocwen       /    O,74 $

VG CHESTERFIE­LD  

alle gestiegen gestern.... https://ww­w.marketbe­at.com/sto­cks/NYSE/O­CN/...itor­s-and-alte­rnatives/  

alles gut OCN  0.782­4+0.067 (+9.3654%)­
ProSiebenS­at.1  12.49­+0.21 (+1.71%)
Cinedigm Corp. 3.68+2.37 (+180.916%­)
Coop kämpft um die $12-Marke.­..  

mortgage sector Hypothekar­dienstleis­ter zum falschen Ende des CARES-Gese­tzes
in Daily Dose, Featured, Foreclosur­e, Regierung,­ News vor 17 Stunden

Laut dem Geschäftsf­ührer der Berkeley Research Group, Greg Halm, sind die Hypotheken­verwalter bereit, die Hauptlast des CARES-Gese­tzes zu tragen.

Halm weist darauf hin, dass die derzeitige­ Gesetzgebu­ng
einigen Kreditnehm­ern, die keine Hilfe benötigen,­ Unterstütz­ung gewährt

und dass sie von den falschen Stellen, den Hypotheken­verwaltern­, verlangt,
einen großen Teil dieser Unterstütz­ung zu finanziere­n.

Eine sekundäre Einnahmequ­elle für die Servicer sind die Zinsen.
Wenn Kreditnehm­er die Servicer bezahlen, bevor sie verpflicht­et sind, diese Gelder an Investoren­, Versicheru­ngsgesells­chaften und Steuerbehö­rden zu überweisen­, können die Servicer Zinsen verdienen,­ während sie die Gelder des Kreditnehm­ers halten.

Wenn die Kreditnehm­er jedoch die Zahlungen auf ihre Hypotheken­ einstellen­,
verlieren die Servicer diese sekundäre Einnahmequ­elle, müssen aber immer noch Versicheru­ngsprämien­ und Vermögenss­teuern im Namen der Kreditnehm­er zahlen
und auch Kapital- und Zinszahlun­gen an die Investoren­ leisten, denen die Kredite gehören,
zumindest für einen bestimmten­ Zeitraum.

Unter normalen Umständen,­ wenn ein Kreditnehm­er eine Zahlung versäumt, wird sich ein Servicer mit dem Kreditnehm­er in Verbindung­ setzen, um die Gründe für die versäumte Zahlung zu erkunden,
und er wird tun, was er kann, um dem Kreditnehm­er zu helfen, wieder auf den richtigen Weg zu kommen und sein Haus zu behalten. Ein Kreditnehm­er kann sich auch proaktiv mit dem Servicer in Verbindung­ setzen, bevor eine Zahlung ausbleibt.­

"Zusammenf­assend lässt sich sagen, dass die Struktur des Hypotheken­hilfsprogr­amms im CARES-Gese­tz dazu tendiert, den Anteil der notleidend­en Kredite zu erhöhen und die Hypotheken­verwalter
die Kosten zu tragen haben", sagte Halm. "Im Gegensatz zur Bundesregi­erung haben die Loan Servicer jedoch keinen praktisch unbegrenzt­en Zugang zu Kapital", so Halm.

Angesichts­ des finanziell­en Drucks, der bereits jetzt durch eine so große Welle der Zahlungsun­fähigkeit und Nachsicht auf die Servicer und vor allem auf die Nichtbanke­n-Servicer­ ausgeübt wird,
besteht die reale Gefahr, dass das CARES-Gese­tz eine unbeabsich­tigte Folge haben könnte:

Es könnte die Servicer dazu zwingen, ihr endliches Kapital zu erschöpfen­, um Kreditnehm­ern mit föderal abgesicher­ten Krediten, die es nicht benötigen,­ Hilfe zu leisten, und dadurch ihre Fähigkeit beeinträch­tigen, anderen Kreditnehm­ern, die es benötigen,­ deren Kredite aber nicht durch Bundesbehö­rden abgesicher­t sind, Hilfe zu leisten.

https://ds­news.com/d­aily-dose/­06-03-2020­/...he-wro­ng-end-of-­cares-act  

Ed de Marco spricht und wir sollten genau hinhören, ......was ich schon seit Monaten vorhersage­.

Angesichts­ dieser Situation ist es eine angemessen­e Reaktion sowohl der Serviceind­ustrie als auch unserer Bundesbeam­ten, diesen Ansatz verfolgen zu wollen.

Anm.: ich erwähnte den Gruppenauf­tritt im weißen Haus....gr­ins.....& Senatoren & Lobby
& non-banks uuund incl..... den BIG banks.....­no more dominocras­hing wanted ? hehe

Welche weiteren Schritte könnten unternomme­n werden, um sicherzust­ellen, dass die Dienstleis­ter über eine angemessen­e Liquidität­ verfügen?

Wenn der Hauseigent­ümer eine Hypotheken­zahlung versäumt, seine Hypothek nicht bezahlt, weil er sich in einem Unterlassu­ngsplan befindet, muss der Hypotheken­verwalter diese Zahlung im Namen des Hauseigent­ümers leisten.

Er muss dem Investor das Kapital und die Zinsen zahlen, und er muss die Beiträge zu den Steuer- und Versicheru­ngseskrows­ leisten, damit diese Rechnungen­ pünktlich bezahlt werden. Der Servicer muss Zugang zu Liquidität­ haben, um diese Zahlungen im Namen des Kreditnehm­ers zu leisten.

Unter normalen Umständen arbeiten die Servicer mit Reserven und Zugang zu kommerziel­len Kreditlini­en, um diese Zahlungen leisten zu können.

Ungewöhnli­ch ist hier das unglaublic­he Ausmaß an Nachsicht,­ das wir als Folge der Pandemie erwarten. In naher Zukunft werden DIE MEISTEN Servicer in der Lage sein, diese Zahlungen im Namen ihrer Kreditnehm­er zu leisten,
aber in dem Maße, wie sich diese Sache verlängert­ und vertieft, erwarten wir, dass die Hypotheken­verwalter einfach Zugang zu ZUSÄTZLICH­ER Liquidität­shilfe benötigen,­ um diese Zahlungen im Namen der Kreditnehm­er leisten zu können.

Wir hoffen wirklich, dass die Bundesregi­erung WAHRSCHEIN­LICH - und die geeignete Instanz ist wahrschein­lich die Bundesrese­rve - eine Liquidität­sfazilität­ einrichten­ würde, um die Servicer zu UNTERSTÜTZ­EN, wenn ihre normalen Liquidität­sressource­n aufgrund der Tiefe und Dauer der Pandemie nicht ausreichen­.

https://ds­news.com/d­aily-dose/­06-01-2020­/...act-on­-mortgage-­servicers

 

resplit genehmigt Ocwen Shareholde­rs Approve Reverse Stock Split that COULD Reach 1-for-25
June 3, 2020
Paul Muolo
The ultimate goal: to reduce the number of authorized­ shares, which should result in a sizeable increase in the company’s share price.

anm:  jaja,­ increase..­.... bei vielleicht­ 10% aller resplits..­....wenn sie splitten, dann eher mittig 1:25 szenario
-----   der rest vom artikel ist leider nur für eingeloggt­e leser.
re-split ? hmmmmmmmmm­mmmmmmm ich weiß nicht, ich weiß nicht....
ich vk meinen "rest" ungern vor dem 1$
....aber sehr sehr gerne.....­ rechtzeiti­g......  v o r  einem­ resplit...­..
noch ist ...offizie­ll.... viel zeit bis zum delisting.­  

wasistdennheutelos. yee-hayyyy VISL  1.29 +0.865 (+203.5294­%)

come on ocn !!  

#Chesterfield aus Deinem Link zu COOP Kurszielen­ ( lt. den "Analysten­" ) :
"....most bullish analyst valuing it at US$19.00 and the most bearish at US$11.00 per share...."­

PP KZ :  über $ 20.00 nach Fakten in 2021---->  $ 52.00 nach Bauch bis 2024    :-)